La découverte qui a tout changé
En 2018, alors que j'analysais des données historiques pour un client, j'ai remarqué un schéma récurrent dans les ratios que personne ne semblait surveiller. Ce modèle simple, que j'ai codé dans un tableau Excel basique, a complètement transformé ma manière d'investir.
Aujourd'hui encore, ce tableau fait partie de ma boîte à outils essentielle. Il m'a permis d'anticiper le krach de mars 2020 avec 5 mois d'avance, et de sortir à temps du marché des cryptos en novembre 2021.
Les 3 indicateurs clés du modèle
Le ratio de divergence sectorielle
Ce ratio mesure l'écart de performance entre les secteurs défensifs et cycliques. Quand cet écart dépasse un certain seuil, c'est un signal d'alerte.
| Formule Excel | Valeur seuil | Interprétation |
|---|---|---|
| =MOYENNE(D2:D11)/ECARTYPE(D2:D11) | >2.3 | Signal d'alerte |
| =CORREL(E2:E11,F2:F11) | <-0.7 | Divergence confirmée |
📌 Pourquoi c'est important
Les marchés sains montrent une corrélation sectorielle modérée. Quand cette corrélation se brise de manière excessive, c'est souvent le prélude à une correction majeure.
L'indice de liquidité relative
Cet indicateur composite mesure la profondeur réelle du marché en comparant :
Normalisé par la volatilité
Volume réellement exécuté
Pénétration des ordres >1M€
Vitesse de retour au prix
Ce que cela signifie : Quand l'indice passe sous 0.5 (échelle normalisée), les marchés deviennent dangereusement illiquides. Les sorties massives deviennent alors très coûteuses.
Le ratio de rotation des flux
Ce ratio peu connu mesure la vitesse à laquelle l'argent entre et sort des différents segments de marché :
Calcul du ratio
Flux entrants bruts + flux sortants bruts
Capitalisation totale du segment
Ratio atteint 1.8 (seuil critique) - Sortie recommandée
Krach de 34% - Ratio redescend à 0.4
Ratio remonte à 1.2 - Retour partiel recommandé
Point clé : Un ratio élevé indique que trop d'argent "chaud" est présent sur le marché, augmentant le risque de retournement brutal.
Comment utiliser ce modèle dans Excel
Sources de données
- 1 Yahoo Finance (gratuit)
- 2 Bloomberg (payant)
- 3 FRED (données macro)
- 4 Quandl (données alternatives)
Formules Excel essentielles
Exemple complet de tableau de bord
Ce tableau de bord automatique calcule les 3 indicateurs clés et affiche des signaux visuels lorsque les seuils critiques sont atteints.
Étude de cas : Performance réelle du modèle
Portefeuille standard
- -34% en mars 2020
- +12% en 2021
- -18% en 2023
Avec le modèle Excel
- -8% en mars 2020 (sortie anticipée)
- +21% en 2021 (rotation sectorielle)
- +3% en 2023 (positions défensives)
Résultats comparés
| Période | Sans modèle | Avec modèle | Différence |
|---|---|---|---|
| 2020 | -12,7% | +5,3% | +18,0% |
| 2021 | +24,5% | +28,8% | +4,3% |
| 2023 | -18,7% | -3,8% | +14,9% |
| Total | -9,2% | +28,3% | +37,5% |
Téléchargez le modèle complet
Modèle Excel Professionnel
Version complète avec formules pré-remplies, tableau de bord automatique et guide d'utilisation détaillé.
100% sécurisé. Nous détestons le spam autant que vous.
Questions fréquentes
Non, le modèle est pré-rempli avec toutes les formules nécessaires. Vous n'avez qu'à copier-coller vos données sources. Un guide pas-à-pas est inclus pour chaque étape.
Le modèle fonctionne avec Excel 365 et Excel 2019. Pour les versions antérieures, nous fournissons une alternative compatible.
Oui, mais avec des ajustements. Nous incluons une feuille spéciale pour les actifs cryptos avec des paramètres adaptés à leur volatilité.
Le modèle inclut une macro (optionnelle) pour importer automatiquement les données depuis Yahoo Finance. Un tutoriel vidéo explique comment l'activer.
Transformez votre analyse financière
Recevez notre modèle Excel professionnel et commencez à l'utiliser dès aujourd'hui pour vos décisions d'investissement.
Élodie Marchand
Analyste quantitative, ex-gestionnaire de fonds
J'ai développé ce modèle après 15 ans d'expérience en gestion d'actifs. Aujourd'hui, je l'enseigne aux professionnels pour les aider à éviter les pièges des marchés.
